MSA Безпека для розширення бізнесу з виявлення газу з придбанням Bacharach, Inc .; лідер у галузі виявлення витоків систем опалення, вентиляції, кондиціонування та охолодження (HVAC-R)
- Придбання дозволить розширити асортимент газів, що виявляє газ, і використати досвід та продукцію MSA на нових ринках
- Очікується, що це буде суттєво впливати на прибуток, націнку та грошові потоки протягом першого повного року власності
- Очікується, що трансакція фінансуватиметься за рахунок поєднання постійних та змінних додаткових запозичень із вартістю після сплати податків менше двох відсотків
ПІТЦБУРГ, Травень 24, 2021 - Глобальний виробник обладнання для безпеки MSA Safety Incorporated (NYSE: MSA) сьогодні оголосив, що уклав остаточну угоду про придбання Bacharach, Inc. та дочірні компанії (Bacharach) від FFL Partners, a Сан - Франциско, Каліфорнія компанія, що базується на приватних інвестиціях, в угоді вартістю $ 337 мільйонів. Штаб-квартира поруч Pittsburgh in Нью-Кенсінгтон, Пенсільванія, Bacharach є лідером у технологіях виявлення газу, що використовуються на ринках опалення, вентиляції, кондиціонування та охолодження (HVAC-R) з річним доходом близько $ 70 мільйонів. У компанії працює 200 людей у чотирьох місцях в США, Канада та Ірландія.
Заснована в 1909, BacharachПередові технології приладобудування допомагають захистити життя та навколишнє середовище, одночасно підвищуючи операційну ефективність для своєї різноманітної клієнтської бази. Портфоліо продуктів для виявлення та аналізу газу використовується для виявлення, вимірювання та аналізу витоків різних газів, які зазвичай зустрічаються як у комерційних, так і в промислових умовах. Bacharach має сильну експертизу на ринку виявлення витоків холодоагенту серед споживачів у системах HVAC-R, роздрібній торгівлі продуктами харчування, автомобільному, комерційному та промисловому холодильному господарстві та військових ринках.
“Придбання Bacharach прискорює нашу довгострокову стратегію зростання для розширення нашого адресного ринку додатків, які відповідають місії та основним технологіям MSA », Ніш Вартанян, Голова MSA, президент та генеральний директор. “З провідним портфелем виявлення та сильним брендом, Bacharach забезпечує доступ до привабливих кінцевих ринків, винятково добре поєднуючись із продукцією та виробничим досвідом MSA ". Пан Вартанян додав, що Центр передового виробництва компанії MSA по виробництву газу та BacharachШтаб-квартира Росії розташована в більшій частині Pittsburgh області.
Старший віце-президент та фінансовий директор MSA Кен Краузе буде виконувати функції виконавчого спонсора придбання. У цій якості пан Краузе матиме нагляд за Bacharach інтеграційний процес та робота, спрямована на забезпечення синергії придбання.
“Придбання Bacharach це захоплююча можливість додати подальшої стійкості в наш портфель газових сповіщувачів », - сказав пан Краузе. “BacharachКінцеві ринки Росії узгоджуються з регуляторними попутними вітрами, які підтримують зростання через різні економічні цикли. Додаткові технології та виробничі процеси, що доповнюють компанію, також дають можливість підвищити продуктивність у ряді областей », - сказав він.
Пан Краузе додав, що придбання відображає збалансований підхід MSA щодо розміщення капіталу. «Зростання продовжує залишатися головним пріоритетом у нашій стратегії розподілу капіталу. Міцність нашого балансу дуже добре позиціонувала нас для того, щоб використовувати можливості органічного та неорганічного зростання у всьому нашому портфелі, одночасно фінансуючи все більші дивіденди », - сказав він.
Метью Тун, Bacharach Генеральний директор прокоментував: “Глобальний охоплення MSA зіграє важливу роль у стимулюванні майбутнього зростання Bacharach. Завдяки додатковій технології, подібним місіям та однодумцям щодо сталого розвитку та навколишнього середовища, ми бачимо це придбання як чудовий варіант для обох Bacharach та для MSA ".
Бренди виявлення MSA, які включають General Monitors, Senscient, Sierra Monitor і зараз Bacharach, представляють понад 325 років спільних років інновацій щодо виявлення газу, з однією спільною місією: захист здоров’я та безпеки людей та інфраструктури об’єктів по всьому світу.
MSA планує скоригований приріст прибутку $ 0.10 - $ 0.15 на акцію у другій половині 2021 р $ 0.25 - $ 0.35 за акцію протягом повного 2022 року. MSA розраховує використовувати комбінацію свого старшого револьверного кредитного механізму та довгострокового боргу з фіксованою ставкою для фінансування операції при закритті. Очікується, що придбання додасть приблизно один поворот важеля до балансу MSA.
У зв'язку з придбанням MSA внесла зміни та розширила свої кредитні можливості, щоб збільшити позичальність та забезпечити підвищену гнучкість. З цими поправками старший револьверний кредитний механізм MSA тепер включає структуру ціноутворення, пов’язану зі стійкістю, яка пов’язана з результатами діяльності компанії за певними показниками ESG.
Очікується, що транзакція закриється на початку липня за умови дотримання типових умов закриття, включаючи отримання схвалень регуляторних органів.
Про MSA
Заснована в 1914 році, MSA Safety Incorporated є світовим лідером у розробці, виробництві та постачанні засобів безпеки, що захищають людей та інфраструктуру об'єктів. Багато продуктів MSA поєднують в собі поєднання електроніки, механічних систем та вдосконалених матеріалів для захисту користувачів від небезпечних ситуацій або ситуацій, що загрожують життю. Комплексна лінійка продуктів використовується працівниками по всьому світу на широкому діапазоні ринків, включаючи нафтову, газову та нафтохімічну промисловість, пожежну охорону, будівельну галузь, гірничодобувну промисловість та військову сферу. Основні продукти MSA включають автономний дихальний апарат, стаціонарні системи виявлення газу та полум'я, портативні прилади виявлення газу, промислові засоби захисту голови, пожежні шоломи та захисний одяг, а також пристрої захисту від падіння. З доходом у 2020 році 1.35 мільярда доларів, MSA працевлаштовує приблизно 5,000 людей у всьому світі. Штаб-квартира компанії знаходиться на північ від Пітсбурга, штат Кенберрі-Тауншип, штат Пенсільванія, а виробництво здійснюється в США, Європі, Азії та Латинській Америці. Маючи понад 40 міжнародних локацій, MSA реалізує приблизно половину своїх доходів за межами Північної Америки. Для отримання додаткової інформації відвідайте веб-сайт MSA за адресою www.MSAsafety.com.
Про нас Bacharach, Inc
Bacharach є постачальником чистих технологічних рішень для виявлення та ідентифікації витоків газу та холодоагенту, відстеження холодоагенту, приладів для аналізу вигоряння та викидів, а також аналізу газових газів високої чистоти в комерційних та промислових цілях. Bacharach продукція робить опалення, вентиляцію, кондиціонування повітря, охолодження (HVAC-R) та переробну промисловість безпечнішими, чистішими та енергоефективнішими, що дозволяє споживачам збільшити продуктивність, зменшити витрати та захистити життя та навколишнє середовище.
Застережна заява щодо перспективних заяв
За винятком історичної інформації, певні питання, що обговорюються в цьому прес-релізі, можуть бути перспективними заявами за змістом Закону про реформування судових процесів щодо приватних цінних паперів 1995 року. Прогнозні заяви включають, але не обмежуючись, усі прогнози та очікувані рівні майбутньої діяльності, переваги та синергія транзакції, майбутні можливості об'єднаної компанії та будь-які інші заяви про MSA та Bacharach майбутні очікування, переконання, цілі, плани чи перспективи керівництва. Прогнозні заяви включають ризики, невизначеності та інші фактори, які можуть призвести до того, що наші фактичні результати суттєво відрізнятимуться від розглянутих у цьому документі. Будь-яка кількість факторів може призвести до того, що фактичні результати суттєво відрізнятимуться від прогнозів чи прогнозних заяв, включаючи, без обмежень, здатність MSA успішно інтегрувати Bacharachоперації та співробітники, несподівані витрати, зміни або витрати, що виникають в результаті транзакції, ризикує, що транзакція порушить поточні плани та операції MSA та Bacharach, здатність реалізовувати очікувані взаємодії, здатність MSA успішно розвиватися Bacharachбізнес, потенційні побічні реакції або зміни ділових відносин внаслідок оголошення транзакції, утримання ключових співробітників, глобальних економічних умов, структури витрат урядових установ, конкурентного тиску, вимог щодо відповідальності за товар, успіху впровадження нових продуктів, коливання курсу валют та ризики ведення бізнесу в зарубіжних країнах. Повний перелік цих ризиків, невизначеностей та інших факторів час від часу детально описується у наших поданнях до Комісії з цінних паперів та бірж США („SEC”), включаючи останню форму 10-K, подану 19 лютого 2021 року. Вам настійно рекомендується переглянути всі такі заявки для більш детального обговорення таких ризиків та невизначеностей. Декларації MSA щодо SEC можна легко отримати за адресою www.sec.gov, а також на власному веб-сайті щодо відносин з інвесторами за адресою http://investors.MSAsafety.com. MSA не бере на себе обов'язок публічно оновлювати будь-які прогнозні заяви, що містяться в цьому документі, крім випадків, передбачених законодавством.
ДЖЕРЕЛО MSA Безпека
