MSA Safety расширяет бизнес по обнаружению газов за счет приобретения Bacharach, Inc .; Лидер в области обнаружения утечек в системах отопления, вентиляции, кондиционирования и охлаждения (HVAC-R)
- Приобретение расширит портфель продуктов MSA для обнаружения газов и позволит использовать продукты и производственный опыт MSA на новых рынках.
- Ожидается, что он будет увеличивать прибыль, маржу и денежный поток в первый полный год владения
- Ожидается, что сделка будет финансироваться за счет комбинации фиксированных и переменных дополнительных заимствований с затратами после налогообложения менее двух процентов.
Питтсбург, 24 мая 2021 - Глобальный производитель оборудования для обеспечения безопасности MSA Safety Incorporated (NYSE: MSA) сегодня объявила о заключении окончательного соглашения о приобретении Bacharach, Inc. и ее дочерние компании (Bacharach) от FFL Partners, a Сан - Франциско, Калифорния основанная частная инвестиционная компания, в сделке, оцениваемой в $ 337 миллионов. Головной офис находится рядом с Питтсбурге in Нью-Кенсингтон, Пенсильвания., Bacharach является лидером в области технологий обнаружения газов, используемых на рынках отопления, вентиляции, кондиционирования и охлаждения (HVAC-R), с годовым доходом около $ 70 миллионов. В компании работают 200 человек в четырех офисах в США, Канада и Ирландия.
Основанная в 1909, BacharachПередовые контрольно-измерительные приборы помогают защитить жизнь и окружающую среду, а также повышают операционную эффективность для диверсифицированной клиентской базы. Портфель продуктов компании для обнаружения и анализа газов используется для обнаружения, измерения и анализа утечек различных газов, которые обычно встречаются как в коммерческих, так и в промышленных условиях. Bacharach имеет большой опыт на рынке обнаружения утечек хладагента с клиентами на рынках HVAC-R, розничной торговли продуктами питания, автомобилестроения, коммерческого и промышленного холодильного оборудования и военного оборудования.
«Приобретение Bacharach ускоряет нашу долгосрочную стратегию роста для расширения нашего доступного рынка приложений, которые соответствуют миссии и основным технологиям MSA », - сказал Ниш Вартанян, Председатель, президент и генеральный директор MSA. «Благодаря лидирующему портфелю средств обнаружения и сильному бренду, Bacharach обеспечивает доступ к привлекательным конечным рынкам, исключительно хорошо согласуясь с продукцией и производственным опытом MSA ». Г-н Варданян добавил, что производственный Центр передового опыта MSA и Bacharachштаб-квартиры оба расположены в большом Питтсбурге области.
Старший вице-президент и финансовый директор MSA Кен Краузе будет выступать в качестве исполнительного спонсора приобретения. В этом качестве г-н Краузе будет курировать Bacharach процесс интеграции и работа по обеспечению синергии в области приобретения.
«Приобретение Bacharach - это прекрасная возможность повысить устойчивость нашего портфеля средств обнаружения газов », - сказал г-н Краузе. «BacharachКонечные рынки России совпадают с попутными ветрами регулирования, которые поддерживают рост в различных экономических циклах. Дополнительные технологии и производственные процессы компании также дают возможность повысить производительность в ряде областей », - сказал он.
Г-н Краузе добавил, что приобретение отражает сбалансированный подход MSA к размещению капитала. «Рост продолжает оставаться главным приоритетом в нашей стратегии распределения капитала. Сила нашего баланса позволяет нам использовать возможности органического и неорганического роста для всего нашего портфеля при одновременном финансировании увеличения дивидендов », - сказал он.
Мэтью Тоун, Bacharach Генеральный директор прокомментировал: «Глобальный охват MSA будет играть важную роль в стимулировании будущего роста компании. Bacharach. С дополнительными технологиями, схожими задачами и единомышленниками по вопросам устойчивости и окружающей среды мы рассматриваем это приобретение как отличное сочетание для обеих сторон. Bacharach и для MSA ».
Марки детекторов MSA, включая General Monitors, Senscient, Sierra Monitor и теперь Bacharach, представляют собой более 325 лет инноваций в области обнаружения газов с одной общей миссией: защита здоровья и безопасности людей и объектов инфраструктуры по всему миру.
MSA планирует увеличение скорректированной прибыли на $0.10 – $0.15 на акцию во второй половине 2021 года и $0.25 – $0.35 на акцию в течение всего 2022 года. MSA планирует использовать комбинацию своей приоритетной возобновляемой кредитной линии и долгосрочного долга с фиксированной процентной ставкой для финансирования сделки при закрытии. Ожидается, что это приобретение добавит к балансу MSA примерно один оборот.
В связи с приобретением MSA изменила и расширила свои кредитные линии для увеличения заемной способности и обеспечения большей гибкости. С этими поправками в старшую возобновляемую кредитную линию MSA теперь включена структура ценообразования, привязанная к устойчивому развитию, которая привязана к показателям компании по определенным параметрам ESG.
Ожидается, что сделка будет закрыта в начале июля при условии выполнения обычных условий закрытия, включая получение разрешений регулирующих органов.
О MSA
MSA Safety Incorporated, основанная в 1914 году, является мировым лидером в разработке, производстве и поставке продуктов безопасности, которые защищают людей и инфраструктуру объектов. Многие продукты MSA объединяют в себе сочетание электроники, механических систем и современных материалов для защиты пользователей от опасных или опасных для жизни ситуаций. Обширная линейка продуктов компании используется рабочими по всему миру на самых разных рынках, включая нефтегазовую и нефтехимическую промышленность, пожарную службу, строительную промышленность, горнодобывающую промышленность и вооруженные силы. Основные продукты MSA включают автономные дыхательные аппараты, стационарные системы обнаружения газа и пламени, портативные газоанализаторы, промышленные средства защиты головы, пожарные шлемы и защитную одежду, а также устройства защиты от падения. С выручкой в 2020 году в 1.35 миллиарда долларов в MSA работает около 5,000 человек по всему миру. Штаб-квартира компании находится к северу от Питтсбурга в Крэнберри Тауншип, штат Пенсильвания, и имеет производственные предприятия в США, Европе, Азии и Латинской Америке. Располагая более чем 40 филиалами по всему миру, MSA получает примерно половину своей выручки за пределами Северной Америки. Для получения дополнительной информации посетите веб-сайт MSA по адресу www.MSAsafety.com.
О нас Bacharach, Inc
Bacharach является поставщиком экологически чистых решений для обнаружения и идентификации утечек газа и хладагента, отслеживания хладагентов, приборов для анализа сгорания и выбросов, а также анализа газообразного кислорода высокой чистоты в коммерческих и промышленных приложениях. Bacharach Продукты делают отопление, вентиляцию, кондиционирование воздуха, охлаждение (HVAC-R) и обрабатывающие отрасли более безопасными, чистыми и более энергоэффективными, позволяя клиентам повысить производительность, снизить затраты и защитить жизни и окружающую среду.
Предостерегающее заявление в отношении прогнозных заявлений
За исключением исторической информации, некоторые вопросы, обсуждаемые в этом пресс-релизе, могут быть прогнозными заявлениями по смыслу Закона о реформе судебных разбирательств по частным ценным бумагам 1995 года. Прогностические заявления включают, но не ограничиваются, все прогнозы и ожидаемые уровни будущих результатов, выгоды и синергизм сделки, будущие возможности объединенной компании и любые другие заявления о MSA и Bacharach будущие ожидания, убеждения, цели, планы или перспективы руководства. Заявления о перспективах связаны с рисками, неопределенностями и другими факторами, которые могут привести к тому, что наши фактические результаты будут существенно отличаться от тех, которые обсуждаются здесь. Любое количество факторов может привести к тому, что фактические результаты будут существенно отличаться от прогнозов или прогнозных заявлений, включая, помимо прочего, способность MSA успешно интегрировать Bacharachдеятельности и сотрудников, непредвиденные затраты, изменения или расходы, возникшие в результате транзакции, риски того, что транзакция нарушит текущие планы и операции MSA и Bacharach, способность реализовать ожидаемую синергию, способность MSA успешно расти Bacharachбизнеса, возможные неблагоприятные реакции или изменения в деловых отношениях в результате объявления о транзакции, удержание ключевых сотрудников, глобальные экономические условия, структура расходов государственных органов, давление со стороны конкурентов, претензии в отношении ответственности за качество продукции, успех внедрения новых продуктов, колебания обменного курса и риски ведения бизнеса в зарубежных странах. Полный список этих рисков, неопределенностей и других факторов время от времени детализируется в наших документах, поданных в Комиссию по ценным бумагам и биржам США («SEC»), включая нашу последнюю форму 10-K, поданную 19 февраля 2021 г. Мы настоятельно рекомендуем вам просмотреть все такие документы для более подробного обсуждения таких рисков и неопределенностей. Документы MSA в SEC можно легко получить по адресу: www.sec.gov, а также на собственном сайте по связям с инвесторами по адресу http://investors.MSAsafety.com. MSA не берет на себя никаких обязательств по публичному обновлению каких-либо прогнозных заявлений, содержащихся в данном документе, за исключением случаев, предусмотренных законом.
ИСТОЧНИК MSA Безопасность
